КИЕВ, 22 янв - SV Development.  Сегодня Группа ВТБ объявила предварительные неаудированные итоги деятельности в соответствии с МСФО по состоянию на 30 сентября 2008 г.

Основные финансовые показатели за 9 месяцев 2008 года.

Кредитный портфель увеличился за 9 месяцев 2008 г. на 40,7% - до 84,5 млрд долларов США.

Остаток средств на счетах клиентов за тот же период вырос на 41,7% и составил 52,6 млрд долларов США.

За счет роста кредитного портфеля доход от основной деятельности за 9 месяцев 2008 г. вырос до 3,8 млрд долларов США - на 83,8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Чистая процентная маржа возросла до 4,8% с 4,4% в конце 2007 г.

Расходы на резервирование за 9 месяцев 2008 г. увеличились до 2,5% от общего объема кредитного портфеля по сравнению с 1,3% в 2007 г., что стало отражением ухудшения экономической ситуации.

Чистая прибыль составила 316 млн долларов США (чистый убыток в третьем квартале 2008 г. составил 363 млн долларов США) - сообщает Финам.

Коэффициент достаточности капитала по методике Банка международных расчетов на высоком уровне в 14%.

Обзор операционной и финансовой деятельности.

С начала сентября 2008 г ВТБ предоставил заемщикам в важнейших секторах новые кредиты на общую сумму более 27 млрд долларов США.

С начала 2008 г. объем кредитования вырос на 40,7% до 84,5 млрд долларов США, а общий объем депозитов за тот же период увеличился на 41,7% и составил 52,6 млрд долларов США.

Объем корпоративных кредитов возрос на 8,2% по сравнению со вторым кварталом, достигнув 70,8 млрд долларов США, при этом доля рынка оставалась стабильной на уровне 11%. Объем розничных кредитов вырос на 12,1% по сравнению со вторым кварталом и составил 13,6 млрд долларов США, что позволило ВТБ увеличить общую долю рынка розничного кредитования с 5,9% в конце 2007 г. до 8,2% по итогам девяти месяцев 2008 г.

Доля розничных кредитов в общем кредитном портфеле ВТБ увеличилась к концу сентября 2008 г. до 16,2% по сравнению с 12,8% в конце 2007 г.

За девять месяцев 2008 года доход от основной деятельности, включающий чистый процентный доход до вычета резервов и чистый комиссионный доход за исключением разовых доходов, увеличился на 83,8% до 3,8 млрд долларов США по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что стало отражением фундаментальной устойчивости бизнеса ВТБ и значительного роста кредитного портфеля.

Чистый процентный доход Группы вырос на 93,7% и составил 3,4 млрд долларов США. Чистый комиссионный доход, за вычетом разовых доходов, увеличился за 9 месяцев 2008 г. на 35,6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил 484 млн долларов США.

Несмотря на общий рост рыночной стоимости фондирования для многих финансовых учреждений, ВТБ сумел увеличить чистую процентную маржу до 4,8% с 4,4% в 2007 г.

С учетом ухудшающихся общеэкономических условий, а также в связи со значительным ростом кредитования, расходы на создание резервов в третьем квартале существенно выросли до 788 млн долларов США по сравнению с 592 млн долларов США за первое полугодие.

Сформированные резервы увеличились до 2,5% общего объема кредитного портфеля по итогам девяти месяцев 2008 г. по сравнению с 1,3% в конце 2007 г. В результате ухудшения прогноза развития экономики России в 2009 г. и ожидаемого роста безработицы ВТБ ожидает дальнейшего снижения качества корпоративного и розничного кредитного портфеля в текущем году.

Ввиду исключительных рыночных условий и в соответствии с положениями новой редакции МСФО 39 - "Финансовые инструменты: признание и оценка", позволяющими осуществлять переклассификацию торговых активов и активов, имеющихся в наличии для продажи, в третьем квартале ВТБ переклассифицировал ряд долговых ценных бумаг в категорию инструментов, удерживаемых до погашения, и в кредиты клиентам и банкам, в зависимости от наличия или отсутствия активных рынков по этим ценным бумагам и наличия у банка намерения и возможности удерживать их до погашения или в обозримом будущем.

Эти переклассификации привели к отражению в доналоговой прибыли банка за третий квартал чистого дохода в сумме 97 млн долларов США. Тем не менее, в связи со сложными рыночными условиями в третьем квартале 2008 г. банк зафиксировал убытки по операциям с ценными бумагами в размере 273 млн долларов США.

С целью упрочения позиции банка в текущих беспрецедентных рыночных условиях, в ноябре 2008 г. ВТБ объявил о ряде мер по снижению расходов. Эти меры включают перенос сроков переезда в новое здание, снижение административных расходов, введение моратория на прием новых сотрудников в рамках Группы ВТБ, а также сокращение персонала розничного банка ВТБ24.

ВТБ продолжает осуществлять мониторинг издержек и рассматривать меры по их снижению с учетом сложных экономических условий. Кроме того, банк стал использовать еще более жесткий, централизованный подход к управлению рисками и создает Долговой центр для урегулирования проблемной задолженности по корпоративным кредитам.

Денис Попов, старший аналитик Net Trader.

ВТБ предоставил плохой отчет. В принципе было ясно уже давно, что за 3 квартал 2008 года будет отрицательный финансовый результат, а вот на сколько большой – это вопрос оставался не ясным. Исходя из того, что за 9 месяцев получается очень большая просадка, конечно же, отчетность в целом негативная.

Негативно инвесторы и рынок в целом воспринимают, конечно же, и информацию о том, что ВТБ уже нуждается в увеличении капитала первого уровня.

Вообще, идея о том, что банковский сектор первым вошедший в состояние кризиса, пострадавший от него, должен первым из него выйти, сейчас становится совершенно непопулярной. И основания для этого есть. Если рассматривать ВТБ и Сбербанк – то это одни из тех банков, которые являются инструментом государственной антикризисной политики.

Они вынуждены активно кредитовать предприятия, на которых держится российская экономика. Причем эти предприятия и отрасли указываются «сверху» и очень конкретно. Нет никаких гарантий, что те кредиты, которые сейчас выдаются банками будут возвращены или будут возвращены во время, что их не надо будет потом продлевать.

Конечно, принудительное кредитование может негативно сказаться на качестве кредитных портфеля этих компаний.

Подтвердится ли это предположение или нет, сказать трудно. Надо дождаться отчетности за 4 квартал 2008 года, которую мы увидим только весной, скорее всего. Может быть, хоть какой-то сигнал нам даст отчетность по РСБУ, которая ожидается раньше.

Елена Федоткова, аналитик НОМОС-БАНКа.

Основной интерес перед предоставлением данных был сосредоточен на возможных убытках, которые зафиксирует банк по итогам 3 квартала. Стоит отметить, что фактический результат превзошел озвученные аналитиками прогнозы: ВТБ зафиксировал в 3 квартале убытки по операциям с ценными бумагами в размере 273 млн долларов, что привело к убытку в размере 363 млн долларов против прибыли 547 млн долларов за аналогичный период 2007 года.

Проведенная «чистка» портфеля в текущих условиях позволяет инвесторам и акционерам более реалистично смотреть на кредитное качество банка.

Не стоит забывать, что сейчас на ВТБ наряду с другими государственными банками возложена, в первую очередь, роль «локомотива» банковского сектора в сегменте кредитования юридических и физических лиц. В прошлую пятницу А. Костин озвучил довольно оптимистичные планы по росту кредитного портфеля на 2009 год – как минимум 33%.

При этом, судя по всему, банк рассчитывает на дальнейшее существенное вливание денежных средств со стороны государства: по словам А. Костина, около 200 млрд рублей. В целом за 9месяцев кредитный портфель банка вырос на 40,7% до 84,5 млдр долларов, доля розничных кредитов в общем кредитном портфеле возросла с 12,8% до 16,2%.

Не обошла ВТБ и общая тенденция ухудшения его качества: сформированные резервы увеличились с 1,3% до 2,5%. При этом ВТБ ожидает сохранение дальнейшего снижения качества в 2009 году. Активы группы за 9 месяцев выросли на 22% до 113,7 млрд долларов.

В целом, за исключением переоценки ценных бумаг, итоги деятельности банка можно назвать вполне позитивными. Кроме того, несмотря на общий рост стоимости фондирования, ВТБ сумел увеличить чистую процентную маржу до 4,8% с 4,4% в 2007 году.

Компания "SV Development"