Индустрия финансовых услуг США переживает разрыв еще одного «мыльного пузыря». На этот раз в качестве "пузыря" оказался сам банковский сектор.

Раздувшиеся от многолетнего бешеного роста банки и другие компании Уолл-стрит сокращают тысячи рабочих мест и закрывают целые подразделения  в рамках наиболее масштабного сокращения расходов со времен Великой Депрессии.  Данные действия могут перевернуть возможности американцев в получении финансовых услуг и инвестиций, пишет Bankir.Ru.

Массовые сокращения оставят Нью-Йорк и другие города без жизненно-важных долларов налогоплательщиков, одновременно увеличивая быстрыми темпами ряды безработных в стране. По данным министерства труда, в ноябре работодатели США уволили 533,000 человек - максимум за 34 года, включая 32,000 в секторе финансовых услуг.

Пострадавший от сильных убытков и обвала стоимости акций, Citigroup Inc. объявил в прошлом месяце о сокращении 53,000 рабочих мест, что стало вторым рекордным случаем увольнений в компании. Другие компании также планируют сократить десятки тысяч сотрудников или даже больше, особенно в отраслях, специализирующихся на работе с рискованными инвестиционными продуктами, причиной финансового кризиса.

«Я считаю вполне очевидным, что размер всего финансового сектора уменьшится в будущем», - ожидает Кевин Логан (Kevin Logan), главный экономист по США из инвестбанка Dresdner Kleinwort. «Сектор не просто консолидируется; он сократится».

Несмотря на то, что еще не известно  внесет ли такое кровопускание постоянные перемены в экономику, потребители пострадают в любом случае. Сокращение финансового сектора будет означать более простые, безопасные инвестиционные возможности по мере уменьшения компаниями Уолл-стрит числа рискованных операций. Однако это также говорит о сокращении объемов кредитования, и об уменьшении доступности кредитов. 

«Мы возвращаемся к основам», - считает Роберт Хоуэлл (Robert Howell), профессор по финансам из Tuck School of Business, Дартмут. «Финансовая система находилась в состоянии опьянения, и теперь она снова протрезвела».

По данным компании по трудоустройству Challenger, Gray & Christmas, за прошедший год по конец октября финансовый сектор лишился 130,000 рабочих мест.

Частично виной тому стал кредитный кризис. Но также причина заключается в чрезмерном росте сектора. В периоды крупных технологических инноваций финансовая индустрия США удваивалась в размере. К примеру, так произошло во время введения железных дорог в 1800-х гг.,  автомобилей в 1920-х гг. и технологического бума в 1990-х гг.

По прошествии последствий бума, а также потребностей в финансировании, также сокращался размер финансового сектора. Однако когда в 2000г. произошел разрыв «пузыря» Интернет-технологий, банковский сектор продолжил расти. Напротив, в течение последующих 8 лет он продолжал увеличиваться и достиг, к удивлению экономистов, 10% ВВП США.

«Не было причин для роста сектора такими темпами», - считает Томас Филиппон (Thomas Philippon), профессор финансов Нью-йоркского университета, который занимался изучением циклов развития данного сектора. «(Рост) не был подтвержден фундаментальными основами».

По его оценкам, финансовый сектор сократится до ок. 7% от ВВП, ежегодные затраты на заработную плату будут снижены на 100 млрд. долларов. Это будет первым случаем сокращения Уолл-стрит в отношении к ВВП с 1933г., считает Филиппон.

Однако сокращение обойдется высокой ценой. По словам финансового регулятора штата Нью-Йорк, Томаса ДиНаполи (Thomas DiNapoli), в последующие два года финансовый кризис обойдется штату и Нью-Йорк Сити в 225,000 рабочих мест, а также в 6,5 млрд. долларов налогов за счет сектора ценных бумаг.

Компания "SV Development"